Ceny DRAM i NAND Flash znacznie wzrosną w Q1 2026 r.
Ceny układów pamięci mają znacznie wzrosnąć w pierwszym kwartale 2026 r. - podaje TrendForce. Przewidywania są oparte na analizie dotyczącej producentów, którzy nadal koncentrują swoje moce produkcyjne na zastosowaniach związanych z serwerami i sztuczną inteligencją. Tymczasem stosunek podaży do popytu nadal się zwiększa.
W grudniu informowaliśmy, że niedobór płytek NAND Flash znacząco się pogłębił, a ceny pamięci gwałtownie wzrosły. Nowe prognozy TrendForce obrazują, że sytuacja jest poważna. Odczują ją konsumenci, na których przerzucone zostaną koszty.
TrendForce spodziewa się, że ceny kontraktowe konwencjonalnych pamięci DRAM wzrosną w pierwszym kwartale 2026 r. o 55–60% w porównaniu z poprzednim kwartałem. Ceny pamięci NAND Flash mają wzrosnąć w tym samym okresie o 33–38%. Głównymi czynnikami napędzającymi ten wzrost jest utrzymujący się wysoki popyt w segmencie serwerów oraz "zdyscyplinowana" strategia produkcyjna dostawców.
W związku z tym producenci pamięci DRAM coraz częściej przenoszą zaawansowane węzły procesowe i nowe moce produkcyjne w kierunku pamięci DRAM dla serwerów i pamięci o wysokiej przepustowości (HBM). W ten sposób chcą zaspokoić rosnące zapotrzebowanie serwerów AI.
Ceny pamięci DRAM do serwerów mają poszybować w górę szczególnie mocno. W pierwszym kwartale 2026 r. mogą wzrosnąć nawet o ponad 60 procent w porównaniu z poprzednim kwartałem. Więksi dostawcy usług w chmurze w Stanach Zjednoczonych już pod koniec 2025 r. przyspieszyli realizację zamówień i zabezpieczyli znaczną część dostępnej oferty. Jednak zapasy producentów są w dużej mierze wyczerpane, a dodatkowe dostawy zależą przede wszystkim od zwiększonej produkcji płytek półprzewodnikowych, TrendForce spodziewa się utrzymania napiętej sytuacji.
Pomimo słabszej sprzedaży notebooków i ogólnego spadku popytu na komputery PC, ceny pamięci DRAM do komputerów stacjonarnych również mają znacznie wzrosnąć. Ograniczenia dostaw do producentów OEM i producentów modułów zmuszają niektórych producentów komputerów PC do zakupu pamięci za pośrednictwem droższych kanałów, co dodatkowo generuje wzrost cen.
Według TrendForce, w segmencie urządzeń mobilnych sezonowy spadek popytu na smartfony również nie doprowadził do poprawy sytuacji. Pamięci LPDDR4X i LPDDR5X również jest za mało względem zapotrzebowania, co sprzyja dalszym podwyżkom cen w nadchodzącym czasie.
W przypadku pamięci NAND Flash TrendForce prognozuje rosnącą polaryzację między zastosowaniami konsumenckimi a zastosowaniami opartymi na sztucznej inteligencji. Dyski SSD dla przedsiębiorstw powinny stać się w 2026 r. największym segmentem zastosowań pamięci NAND Flash, wspieranym przez rosnące inwestycje w infrastrukturę sztucznej inteligencji.
Chociaż popyt na dyski SSD dla klientów indywidualnych prawdopodobnie spadnie w pierwszym kwartale 2026 r., TrendForce przewiduje znaczny wzrost ich cen. Ceny kontraktowe dysków SSD dla klientów mają wzrosnąć o ponad 40 procent w porównaniu z poprzednim kwartałem – będzie to najsilniejszy wzrost w segmencie pamięci flash NAND. Przyczyną tego stanu rzeczy jest przekierowanie mocy produkcyjnych na produkty dla centrów danych o wyższej marży oraz ograniczona podaż pamięci QLC-NAND o dużej pojemności.
Presja cenowa powinna utrzymać się również w przypadku płytek NAND Flash. Słaby popyt konsumencki w połączeniu ze znacznymi podwyżkami cen pod koniec 2025 r. może wprawdzie osłabić aktywność zakupową. Jednak dostawcy - skupieni na na produktach o wysokiej marży - nadal ograniczają dostępną ofertę dla producentów tych modułów.